【レンジ相場とは?】株式・FX相場を形成する!もみ合い・ボックス圏相場について徹底解説!

【レンジ相場とは?】株式・FX相場を形成する!もみ合い・ボックス圏相場について徹底解説!

株式取引やFXを行っていると、相場の価格が上下を繰り返して、中々大きな変化を見せない場面がでてきます。

このような相場を「レンジ相場」と呼びます。

家三郎
「もみ合い相場」「ボックス圏相場」とも呼ばれておる。

 

一見すると、レンジ相場は味気ない価格の動きを指しているように見えます。

しかし、実はこのレンジ相場の特徴を知ることで、株やFXで利益を出すことが可能になります。

 

今回は、このレンジ相場について、特徴や利用方法を解説していきます。

目次

レンジ相場とは

レンジ相場では、株価や為替は一定の範囲内で上下を繰り返します。

この価格の上下は、買い注文や売り注文が交互に起こっている状態で、「投資家たちが迷っている」状況を表します。

 

「そろそろ、価格が上がる」、「もう少ししたら価格が下がる」など、投資家たちの心理が渦巻いているのです。

この心理状態を反映しているのがレンジ相場となります。

 

レンジ相場の特徴は、「かならずブレイクするタイミングがやってくる」という点です。

ブレイクとは、「レンジ相場から脱出して、価格の上昇や下降が起こること」を指します。

 

レンジ相場は、いわば価格変動の休息時間とも言えて、次の価格上昇や加工の息継ぎ段階なのです。

レンジ相場に突入したら、それがブレイクする瞬間が必ずやってきます。

 

世の中で、FXや株のデイトレードで稼いでいる人たちは、レンジ相場がブレイクする瞬間を予測して、待ち構えています。

 

目次に戻る

レンジ相場のブレイクはいつ来るの?

レンジ相場のブレイクする瞬間を予測することが出来れば、あとはポジションをとって待つだけです。

ただ、「いつブレイクするのか」を予測できなければ、利益を出すことは難しいです。

 

レンジ相場がブレイクするタイミングを掴むために重要なのが「三角持ち合い」と呼ばれるものです。

三角持ち合いとは、チャートとレンジ相場のラインが示す三角形型の相場のことです。

 

三角持ち合いを理解できれば、投資初心者でも利益を出していくことが可能です。

三角持ち合いには種類がありますので、それぞれ確認していきましょう。

上昇トレンドとレジスタンスライン

価格の推移が上昇局面に入っていて、かつレンジ相場の上限ラインが一定であるとき、相場は上向きにブレイクする確率が高くなります。

 

相場の起伏を繰り返しながら、チャートのトレンドは上昇しているものの、中々上限ラインは更新されない状態です。

レンジ相場の一定した上限ラインを「レジスタンスライン」と呼びます。

 

この三角持ち合いでは、価格の動きが上向きになるので、上にブレイクされる期待が相場全体で持たれます。

もちろん、正確にブレイクするタイミングを予測することは厳しいですが、どこかのタイミングで上方向にブレイクします。

そのタイミングまで辛抱強くポジションをとる必要があります。

下降トレンドとサポートライン

チャートのトレンドが下降していて、かつレンジ相場の下限ラインが一定である場合、下向きにブレイクする確率が高くなります。

 

レンジ相場の一定した下限ラインを「サポートライン」と呼びます。

トレンドが下降傾向であるものの、中々下に突き抜けず、足踏みしている状態です。

 

「もうこれ以上は価格が下がらないだろう」という思惑が市場に反映されており、下がっては買いが進み、また下がって買いが行われる状態が継続しているのです。

 

この状態だと、どこかで相場が下振れに強まるので、「下方向」にポジションをとって取引することが肝要となります。

上昇トレンドと下降トレンド

レジスタンスラインとサポートラインが形成されず、上昇トレンドのラインと下降トレンドのラインが交錯している場合。

上向きか下向き、どちらかにブレイクする確率が高いです。

 

ただ、上下どちらにブレイクするかは、チャートの傾向だけでは読み取ることが難しいです。

しばしば、経済会議や企業発表などの外部要因によって上下どちらかの下振れが決定づけられることが多いですね。

 

上昇トレンドと下降トレンドが交錯ししている場合は、投資初心者の方は静観しておいた方が無難です。

三角持ち合いは大きいほど良い?

三角持ち合いの傾向は、狭い範囲から長期間にわたる範囲まで、様々な場面で見られます。

一般的に、三角持ち合いの状態が長く続けば続くほど、ブレイク後の上昇、下降トレンドが大きくなります。

 

イメージとしては、三角形の形が大きなる状態です。

時間をかけて三角持ち合いが形成された場合、それだけ投資家たちが様子を見合っているということですので、一度ブレイクした後は、一気に売り、買いが進んでいくのです。

 

また、レンジ相場の幅が大きい場合も、ブレイク後のトレンドが大きくなる傾向にあります。

大きい三角持ち合いの中には、いくつかの小さな三角持ち合いが含まれるので、目先の変化のみにとらわれず、マクロな視点で相場を見ることが重要になります。

 

他のトレーダーが気づいていない三角持ち合いに気づければ、利益をあげるチャンスになります。

 

目次に戻る

ブレイク後のダマシに注意する!

レンジ相場がブレイクした後、すぐにレジスタンスライン、サポートラインを割って、相場が反発することがあります。

これを「ダマシ」と呼びます。

 

ただ、レンジ相場のブレイクでダマシが起こっても、すぐに諦めてはいけません。

というのも、ダマシはブレイクの際に頻繁に起こるもので、そのダマシが一時的なものか、そうでないのかを見極めることが重要だからです。

 

ダマシが発生した場合、その後のチャートの動きを観察しましょう。

 

レジスタンスライン、サポートラインを割って反転した後、再びチャートがブレイクする方向に動いた場合、そのままブレイクが継続する可能性が高くなります。

 

この場合、「ダマシ」は一時的なもので、ブレイクの動きは止まりません。

逆に、ダマシが起こってから、ブレイク方向へ価格が動いて行かない場合、レンジ相場のブレイク自体がまだ未完のものであったと分かります。

 

ダマシは、機関投資家など巨額の資金を動かせるプレイヤーが、超短期のトレードで利益をあげるために、一気に売り、買い注文を行うことで生じることが多いです。

 

このため、ダマシが一時的なものである可能性も意外と高いのです。

 

ダマシが起こっても、すぐにポジション変更をせず、チャートの動きを観察してから変更するようにしてください。

すぐにポジション変更をして、チャートの動きに合わせた注文を出してしまうと、機関投資家たちの餌食となってしまいます。

 

機関投資家たちは、大量の注文で自らトレンドを作り、そこに一般の投資家たちを巻き込んで、さらなるトレンド拡大を狙っているからです。

 

機関投資家が自ら起こしたトレンドよりも、さらに大きいトレンドが起きれば、機関投資家は逆の注文を出し直すだけで利益を出せてしまいます。

 

投資、FXは勝者と敗者がいるゼロサムゲームです。

誰かの損失が自身の利益になっていますので、その点を忘れずに、相場を見るようにしましょう。

 

目次に戻る

まとめ

レンジ相場の傾向を掴むことで、投資で利益を出しやすくなります。

 

相場全体を見渡す際も、レンジ相場を知っておくと分析の精度が高まります。

レンジ相場がブレイクするタイミングは、三角持ち合いを利用して、ある程度予測することが可能です。

 

ただ、中には投資初心者ではブレイクの区別がつきづらいものもあるので、過信することは禁物です。

まずは、チャートをじっくり観察して、三角持ち合いを見つける練習を積んでいくことを心掛けてみてくださいね。

 

以上、【レンジ相場とは?】株式・FX相場を形成する!もみ合い・ボックス圏相場について徹底解説!…でした。

 

 

【テクニカル分析とは?】チャートだけで億万長者に!?ファンダメンタルズの対極にある分析手法の基本知識を紹介。

2019.07.05

 

レンジ相場を利用した自動トレードとしてトラリピというサービスもありますので参考にしてみてください。

トラリピとは?サービスの内容や利用者の評判を徹底評価!

2019.12.04

 




[おすすめネット証券ランキング]

2019年現在で株式投資を始めるにあたり、マネリテ編集部が厳選したネット証券をランキング形式にまとめておりますので参考にしてみてください。




コメントを残す

メールアドレスが公開されることはありません。 * が付いている欄は必須項目です

ABOUTこの記事をかいた人

マネリテ!編集部は東京大学経済学部卒の証券アナリストを中心とした金融知識が豊富なメンバーが株式投資初心者に向けて有益な情報を提供しています。株式投資を行う意義から基本用語、おすすめのネット証券・投資先情報をお伝えするメディアです。日本人の金融リテラシーの向上と明るい未来を目指しています。